协会继续稳步推进非金融企业债务融资工具现场调查工作

为及时了解发行人对银行间市场非金融企业债务融资工具注册发行文件以及相关自律规范文件有关要求的执行情况，督导企业及主承销商做好后续管理工作，2011年8月中旬至9月初，协会分别对江苏、陕西、湖南、广西和云南等5个省区共10家企业开展了现场调查工作。

调查中，协会对企业的公司治理、生产经营和财务状况等进行了深入了解，对各家企业的信息披露和募集资金使用情况进行了仔细核实。经调查，企业基本能够按照自律规范文件要求开展相关工作，但部分企业也存在一定不合规的情况。其中，个别企业存在变更募集资金用途但未提前进行信息披露的问题；个别企业在高管任职、股权转让和审计报告等方面存在信息披露不合规的问题。现场调查结束后，协会就相关问题向企业和主承销商分别发送了业务调查意见书，提示其关注相关经营风险，督促其做好信息披露等整改工作，并将对存在问题的企业和主承销商采取进一步的处理措施。

调查中，企业对协会工作给予了充分肯定，表示发行债务融资工具能够较好的满足企业资金需求，优化公司融资结构，推动企业完善公司治理结构。同时，企业希望协会推出更多债务融资工具品种，满足企业不同期限结构的融资需求；建议协会针对市场成员的特点开办相关主题的培训班，集中对市场成员进行定期辅导。最后，各企业和主承销商表示今后将加强对银行间债券市场相关自律规范文件的学习，严格按照文件要求做好后续管理工作。

现场调查工作是协会代表广大市场成员深入实地，核查并督导企业践行发行及后续承诺，切实保护投资人合法权益的重要自律措施。在今后的工作中，协会将继续通过现场调查等工作方式持续关注发行人对银行间市场非金融企业债务融资工具注册发行文件以及相关自律规范文件有关要求的执行情况。